根據Global Ledger發布的最新數據，自Huione非法市場據稱被關閉後，主要中心化交易所已接收了近10億美元來自Huione關聯錢包的USDT轉帳。
5月1日，美國金融犯罪執法網絡（FinCEN）根據《愛國者法案》將Huione列為重點反洗錢關注對象。此後，刑偵專家對於該平台實際關閉情況看法不一。
Global Ledger在獨家提供給Cointelegraph的研究報告中表示，5月1日至6月17日期間，Huione關聯錢包在Tron網絡上共發生了101.3億美元USDT交易，在以太坊上有2.19億美元交易，最終有9.429億美元流入中心化交易所。
瑞士區塊鏈分析公司Global Ledger調查負責人Yury Serov在接受Cointelegraph採訪時表示，Huione關聯錢包的活動顯示，這些資金仍通過間接路徑與主要交易所發生關聯。
“Huione關聯資金可能通過嵌套服務提供商（Nested Service Provider）、OTC場外交易櫃台或多層交易進行流轉，從而掩蓋原始來源，”Serov表示，“雖然這些方式能夠隱藏與交易所的直接交互，但底層資金流動模式最終仍指向主要中心化交易所，表明其運營仍在持續。”
Huione在波蘭的註冊及其新隱匿網站
FinCEN已指定禁止美國金融機構為這家總部位於柬埔寨、在香港註冊的有爭議企業集團開立或維護往來帳戶。
Huione被指控充當跨國詐騙和洗錢平台，被網絡犯罪集團利用，包括朝鮮國家支持的Lazarus Group以及從事“殺豬盤”詐騙的網絡（即通過虛假情感關係實施財產詐騙）。區塊鏈分析公司Elliptic已將該集團的運作與柬埔寨執政洪森家族（Hun family）聯繫起來。
該集團至少直接運營三家已知子公司：
Huione Guarantee：一個基於Telegram的非法市場平台
Huione Pay：加密貨幣與法幣支付服務
Huione Crypto：中心化交易所
據FinCEN稱，Huione Crypto於2023年年中在波蘭註冊，但主要業務仍位於柬埔寨。截至2025年7月8日，Huione Crypto依然列於波蘭企業登記冊中。
Global Ledger表示，註冊於波蘭的實體顯然屬於更廣泛的Huione集團架構，理由包括名稱、牌照關聯及錢包活動。
Serov表示：“根據我們的分析，我們可以確認，利用波蘭註冊實體的區塊鏈基礎設施是在整個Huione集團運營架構下運行的，其中包括Huione Pay。涉及波蘭虛擬資產服務提供商（VASP）的資金流無法與其他Huione子公司分離，因為錢包基礎設施相互關聯。”
自FinCEN採取行動以來，多家與Huione相關的網站和社交渠道曾下線，但又以新域名重新上線。
其中一個網站Super-exchange.co，截至7月8日仍可訪問，並發布公告稱Huione的加密業務及相關服務將於2025年6月30日暫停。儘管有公告，該網站依然在運行。
專家對Huione平台關閉看法不一
Huione Guarantee是柬埔寨企業集團Huione Group旗下備受關注的詐騙相關平台之一。該中文市場通過Telegram運營，促成了各類非法商品和服務的交易，包括被盜數據和詐騙所得的洗錢。據稱，這是迄今為止規模最大的暗網市場，交易總額超過240億美元。
5月13日，Huione Guarantee（當時以Haowang Guarantee為名運營）在其Telegram頻道遭到打擊後宣布暫停運營。在同一則消息中，平台引導用戶轉向另一個名為Tudou的市場，據悉Huione持有該市場30%的股份。
儘管平台已關閉，Huione相關服務的活動並未全面減少。總部位於紐約的區塊鏈分析公司Chainalysis在6月的一份報告中指出，Huione市場相關的運營活動有所增加。
不過，這一觀點也受到質疑。Elliptic表示，Huione Guarantee的相關活動實際上已停止。
“部分研究人員將Huione Guarantee與Huione集團旗下的其他業務混淆，尤其是Huione Pay——這是一家在柬埔寨各地設有線下網點、同時接受加密貨幣的大型支付企業。”Elliptic指出。
“Huione Pay與Huione Guarantee的業務完全不同，所使用的加密錢包基礎設施也各自獨立。通過更細緻的區塊鏈交易分析可以看出，儘管Huione Pay仍有大量交易，但Huione Guarantee的交易實際上已經終止。”
Elliptic還指出，Huione Guarantee關閉後，至少有30家新的非法市場試圖填補其市場空白。
Huione動向顯示暗網市場關閉難以根除問題
Huione Guarantee關閉後新市場的激增，與曾經主導暗網的Hydra Market倒台後的局面極為相似。
Chainalysis指出，儘管Hydra於2022年4月因美國財政部外國資產控制辦公室（OFAC）制裁而關閉，但該平台仍然是當年收益最高的暗網市場。與Hydra類似，Huione的關閉也推動了繼任市場的迅速崛起，為尋求替代非法渠道的用戶提供服務。
非法服務被查封後，犯罪活動很少會立即停止。許多情況下，這些服務會以新品牌重新出現，或轉入隱秘運營。
Garantex是一家與俄羅斯有關聯的加密貨幣交易所，2022年與Hydra一同被OFAC制裁，2025年又受到歐盟制裁。據報導，該平台已更名為Grinex，並繼續協助資金轉移。截至5月30日，區塊鏈情報公司Global Ledger發現，至少有16.6億美元從Grinex關聯錢包流入中心化交易所。
同樣，不要求KYC（了解你的客戶）的加密兌換服務eXch，在德國當局查封其伺服器和加密資產後宣布停止運營。但據TRM Labs稱，該服務在公開打擊後仍以隱秘方式恢復運營。
就Huione而言，該集團似乎依然通過間接渠道保持活躍。據稱其在現已被視為Huione Guarantee主要繼任者的Tudou市場持有30%股份。與Huione Pay及其加密貨幣交易服務相關的錢包活動也顯示，該集團並未從區塊鏈生態中消失。